-Porez na dohodak od osiguranja se obračunava na temelju ostvarenog dohotka od osiguranja u konkretnom poreznom razdoblju, a to je porezno razdoblje kad se vrši isplata otkupne vrijednosti police osiguranja ili kad se vrši isplata osigurnine na temelju ostvarenog osiguranog slučaja.
- Osigurani slučaj kod polica životnog osiguranja je smrt osiguranika ili doživljenje, odnosno istek osiguranja.
- Dohodak od osiguranja je iznos premija životnog osiguranja koje su se koristile kao porezna olakšica u određenom poreznom razdoblju, na temelju kojih je umanjvana porezna osnovica za obračun poreza na dohodak u određenom poreznom razdoblju.
- Porezne olakšice na temelju premija životnih osiguranja je iznos plaćenih premija životnog osiguranja, za koji je umanjana porezna osnovica u određenom preznom razdoblju. One čine iznos zajedno s drugim olakšicama kumulativno 12.000,00 kn godišnje
- Porezne olakšice mogu ostvarivati mjesečno, samo osobe koje svoj dohodak ostvaruju kod poslodavca kao dohodak od nesamostalnog rada, a svi ostali na temelju godišnje prijave poreza na dohodak.
- Porez na dohodak iznosi 15 % i obavezan ga je obračunati i isplatiti isplatitelj dohotka (osiguratelj), a ugovaratelj mu je obavezan dostaviti potvrdu poslodavca ili porezne uprave da je porezna olakšica korištena i koliko je korišteno.
- Za poreznog obveznika koji ne mora podnositi godišnju poreznu prijavu to je ujedno konačni porez na dohodak od osiguranja, a obveznici koji podnose godišnju prijavu, moraju taj isti dohodak, umanjen za porez od 15 %, upisati u prijavu kao dohodak od osiguranja. Iz toga proizlazi da je povoljnije rješenje glede ovog poreza ne podnositi poreznu prijavu ako se ne mora. No, povrat po ostalim osnovama može biti toliko velik da bi ne podnošenje porezne prijave bila veća šteta od dodatnog oporezivanja ovog već oporezovanog dohotka pa onda naravno treba podnositi prijavu.
- Isplativost korištenja porezne olakšice za plaćene premije životnog osiguranja proporcionalna je s visinom ostvarenog dohotka koji se oporezuje. Što je veći dohodak, odnosno što je viši porezni razred u kojem se nalazi onaj dio dohotka koji bi se umanjivao korištenjem porezne olakšice, to je isplativost veća. Obzirom da se po isplati osigurnine plaća porez od 15 % na premije koje su korištene kao porezna olakšica, svakim umanjenjem dohotka iz višeg razreda, temeljem korištenja tih olakšica, stvara se pozitivna porezna razlika.